老師好。B公司股票，本年的股利為2.8元，預計股利的增長率為0，已知無風險利率為5%，股票的貝塔系數為1.5，市場風險溢價為8%，則該股票的價值為（?。┰?。請問這題為什么投資者要求的收益率＝5%＋1.5×8%＝17%？不是應該用資本資產定價模型算該股票的收益率嗎？謝謝。

：1）A股票目前市場價格為16元，最近一次支付的股利為2元，該公司采用固定股利政策，該股票的β系數為1.2。2）B股票價格為40元，預計下一期股利為2元，該公司股利將以6%的速度增長。該股票的β系數為1.5。3）C債券面值為1000元，票面利率為6%，期限三年，到期一次還本付息，目前市場價格為900元。已知：股票市場平均收益率為10%，無風險報酬率為5%。（1）利用資本資產定價模型計算A股票的必要報酬率，并計算A股票的內在價值及預期報酬率，判斷其是否有投資價值（2）利用資本資產定價模型計算B股票的必要報酬率，并計算B股票的內在價值及預期報酬率，判斷其是否有投資價值（3）假定市場利率為10%，計算C債券的內在價值及收益率，并判斷其是否有投資價值

已知政府短期債券的利率為6%，市場組合的回報率為12%，根據資本根據資本資產定價模型:畫出證券市場線，計算市場的風險溢價是多少，計算投資者對貝塔值為一點八的計算投資者對一貝塔值為1.8的股票的要求報酬率為多少

已知政府短期債券的利率為6%，市場組合的回報率為12%，根據資本資產定價模型:一畫出證券市場線二計算市場的風險溢價是多少三計算投資者對一貝塔值為1.8的股票的要求報酬率為多少

A股票預期收益率8%，標準差2%，B股票預期收益率12%，標準差3%，證券市場組合的收益率為12%，證券市場組合的標準差為0.6%，無風險收益率為6%。。要求:(1)計算A、B股票收益率的標準離差率;。(2)假定資本資產定價模型成立，計算A、B股票的β值。(3)投資者將全部資金按照40%和60%的比例投資購買甲、乙兩只股票構成投資組合，計算該組合的β系數、組合的風險收益率和組合的必要收益率;計算過程